2021-03-30 16:17:56
大湾区·自贸港金融双周报
珠澳跨境金融合作的现状、挑战与对策研究
2021-03-30 16:17:56

回归祖国21年以来,澳门经济取得了飞速的发展。然而,以博彩产业为主体的产业结构在一定程度上也限制了澳门经济的多元化发展。与此同时,伴随着港珠澳大桥的建成通车,珠海和澳门两地正迎来崭新的发展机遇。事实上,为了有效推进内地与港澳金融市场的互联互通,《粤港澳大湾区规划纲要》中明确提出要“支持澳门发展特色金融业务,建设澳门——珠海跨境金融合作示范区”。2015年澳门政府出台的发展规划,也将发展澳门特色金融作为重要发展方向。2018年,习近平总书记视察广东时,对珠海提出了“为澳门产业多元化发展创造条件”的要求,这为珠澳跨境金融合作指明了方向。

珠海作为毗邻澳门的城市,具有与澳门进行金融深度合作的地理优越性。珠澳跨境金融合作有利于实现两地的互利共赢,不仅能够推动澳门经济适度多元化,珠海也能够利用跨境金融合作,积极发展特色金融业,提高珠海的城市竞争力,与粤港澳大湾区的其他城市进行差异化定位,差异化竞争。因此,珠澳跨境金融合作是推动珠澳互利共赢的重要举措,是提高两地区域竞争力的必要战略选择。珠澳必须抓住跨境金融合作的机遇,做大做强珠澳金融产业,推动珠澳跨境金融服务取得新突破。在粤港澳大湾区开放程度不断加深的背景下,这一选择显得十分重要。

但目前,珠澳两地在进行跨境金融合作的过程中面临着诸多挑战,包括两地的金融发展基础有待提升,制度性障碍有待解决,各类金融要素无法自由流动等现实问题。对此,可以从政府、金融机构和企业三个视角出发,进一步推进珠澳跨境金融合作。

(一)政府:发挥好统筹作用

珠澳两地由于金融制度和金融体制的差异,一定程度上阻碍了双边金融的深度合作。政府在推动珠澳跨境金融中起最重要的统筹主导作用,政府必须做好决策者角色,发挥好统筹协调作用,从宏观层面把控跨境金融合作的方向和进度,为珠澳跨境金融合作营造良好的政策环境。

1、壮大实体经济,拓展金融服务空间。

政府部门可以从以下三个方面开展具体工作:第一,两地政府应该推动珠澳现代产业生态圈的建立,充分利用珠海产业项目优势和澳门现代服务业优势,打造现代产业服务体系,积极引导金融机构更好对接和服务于高新企业。第二,政府应该积极推动高新技术企业挂牌上市,降低小微企业的融资成本。最后,政府应该做好资金引导工作,促进资金的有效利用。政府应积极引导政府投资基金以及社会资本投资于珠澳发展的重点发展领域和薄弱环节,支持重点产业的发展,引导各类资金投资于高技术创新型企业,提高珠澳自主创新水平,壮大珠澳实体产业。政府还应当组织各类投融资对接活动,推动珠澳资金与项目的高效对接,充分利用所有资源服务于珠澳实体经济的发展。

2、融入“一带一路”战略,扩大金融开放水平。

《粤港澳大湾区规划纲要》提出支持澳门打造中—葡国家金融服务平台,加速融入“一带一路”战略。推进珠澳跨境金融合作有利于承接和开拓对葡语国家的金融服务业务,将珠澳跨境金融服务范围扩大到葡语国家以及“一带一路”沿线国家,利用珠澳特色金融优势,提升珠澳跨境服务水平。具体而言,可以从以下几个方面着手:第一,探索推动珠海企业充分运用澳门债券发行机制,支持其使用所募集资金参与珠澳企业的投资以及“一带一路”的开发建设。第二,鼓励珠澳金融机构联合,积极推动珠海企业在澳门设立葡语系国家业务分部,引导其充分利用澳门中葡金融服务平台。第三,积极推动珠海金融机构为澳资企业及“一带一路”沿线国家及葡语系国家企业提供金融服务。

3、加强金融监管,整顿规范金融秩序。

由于珠澳两地监管模式和监管体系不同,增加了珠澳跨境金融合作的难度,降低了跨境金融合作业务开展效率,一定程度上限制了珠澳跨境金融的协同发展。因此,规范珠澳两地金融秩序,统一两地金融监管标准,提高两地金融监管水平,是推进珠澳跨境金融合作的必要条件。珠澳两地应当设计一整套统一的、合理的金融监管体系,兼顾宏观审慎监管与微观金融监管,以应对可能出现的系统性风险。同时,应当加强两地监管机构的互联互通,通过建立高效的金融监测系统以及长效的监管合作机制,推进两地信息的互通和监管措施的统一。

4、构建横琴离岸金融中心,推进珠澳金融一体化进程。

发展离岸金融是实现贸易和投资便利化的重要途径,有利于提高地区金融服务的国际化水平,推进金融服务模式创新,优化金融资源配置。在推进珠澳跨境金融合作过程中,政府应当利用珠海横琴新区地理、经济、政策优势,将横琴构建成为离岸金融中心,增设能够开展离岸金融业务的中外金融机构,大力发展离岸金融业务,为境外资金进入珠海金融市场提供渠道。政府还应当努力推动人民币汇率机制改革,助推人民币国际化进程,为最终实现珠澳货币一体化与经济一体化打下基础。

(二)金融机构:完善辅助者工作

金融机构是推动珠海与澳门企业跨境金融投资最直接和最重要的桥梁,为两地企业提供投融资咨询服务、信贷业务等服务,金融机构做好辅助性工作是珠澳两地顺利推进跨境金融合作的基础。

1、提供良好的跨境金融服务体验。

珠海与澳门金融机构共建金融服务是提升两地跨境金融服务能力的重要途径。首先,两地金融机构应当搭建实时信息互动平台,加强两地金融机构及从业人员的交流,解决两地政策信息和监管信息不对等的问题,为两地的企业提供更加完备的金融服务。其次,可以考虑建立珠澳专属的跨境服务团队和跨境服务中心,专门解决企业在珠澳金融合作中出现的问题。最后相关金融机构应当建立起全新的客户分层策略,为不同类型的客户提供不同的业务方案,打造珠澳特色金融服务体系。

2、创新跨境金融合作模式。

为发展珠澳特色金融,珠澳金融机构应当利用好两地金融体系的差异化优势,创新两地金融服务模式。首先,应当推动金融产品的创新,为投资者提供多样化选择。第二,应当进一步推动金融技术创新,金融机构应当充分学习澳门先进的金融官府和服务模式,将先进的互联网技术和信息技术应用到金融服务中,创新珠澳跨境金融合作模式,提高珠澳跨境金融服务水平。

3、拓宽科创型企业的融资渠道。

推动珠澳跨境金融合作,要引导各类资金流向珠澳科技创新型企业,为科创型企业提供完善的金融服务和便利的融资渠道。金融机构应当建立支持珠澳初创企业的对口金融服务机制,对处于初创期的科创企业在融资服务、咨询服务、信贷服务等方面提供有效帮助。同时,可以考虑引入科技贷款担保公司,破解信贷融资难题,提高科技金融的服务效率。

(三)企业:做好执行者工作

企业是珠澳跨境金融服务的受益者,企业应当紧跟政策走势,不断提高自身技术水平,积极吸引资金和人才流入,完善人才培养体系。此外,作为跨境金融服务的直接相关者,企业应当不断加深与金融机构的合作关系,基于自身角度对跨境金融服务提出相关建议,促进跨境金融服务的不断完善。

1、加强与金融机构合作关系。

推进珠澳跨境金融合作的主要目的是完善对珠澳各类企业的金融服务。对于企业来说,应当加强与珠澳金融机构合作的深度和广度,从企业的角度对珠澳跨境金融服务提出新要求,完善珠澳跨境金融服务模式,有利于提高珠澳跨境金融服务水平。

2、做好金融人才的合作培养。

人才的稀缺是制约珠澳跨境金融合作的重要因素。在进行跨境金融合作的过程中,企业应当重视知识资本,强化人才战略,尽快建立健全适应金融合作需求的人才管理机制和培养机制,积极吸引各类专业人才入驻,以人才驱动跨境金融合作发展,不断提高珠澳两地跨境金融合作的层次和水平。